投资

二、择时阿尔法对冲策略 择时对冲策略是在阿尔法全对冲的基础之上叠加股指期货敞口策略。这种策略除了要求量化选股能力之外，是不同时期股指期货敞口的设置更是其成败的关键。这种策略的理想状…

三、套利策略 套利策略分为无风险套利和统计套利。无风险套利所选取的套利对象会产生收敛的必然性，即只要等待一定的时间，必然会把收益收入囊中，其中比较有代表性的策略有期限套利策略，封闭…

衡量一个量化策略是否好，从数理统计上来说，一般有以下几个指标：一是成功率，即胜率；二是盈亏比，即赔率；三是交易次数，即频率；四是年收益率，。 一、成功率，也就是胜率。 大家都好理解…

（一）第一个问题是如何定义期望收益与风险 这个问题从根本上决定了你如何做策略的研发，如何管理风险，如何进行资产配置等关键问题，也就是我们交易中最核心的问题。 首先，大家普遍达成一致…

（二）第二个问题是期望收益源自哪里 这是做策略投研的一个核心问题，首先要有一个基本的逻辑作为指导，来引导开发策略；然后再运用数据和模型进行去伪存真，抽丝剥茧的深度分析、假设验证，在…

第三个问题是一个策略被很多人知道了以后，是否就不赚钱了呢？ 接着上面的那个问题的思路继续讲，如果你的这个策略的收益来源主要是通过市场的无效性获益，那么确实当更多人知道了这一点并参与…

怎么样才能做出赚钱的量化投资策略？一个人，中间究竟差了哪些，需要哪些步骤？为了回答这个问题，今天斗胆尝试性地与大家分享，量化投资的方法论体系。 怎么样才能做出赚钱的量化投资策略？从…

波动率策略 波动率策略，在期权市场中最经常被提到。波动率套利，做多波动率，做空波动率，利用期权组合，你可以构建上述各种交易策略。 这类策略的好处在于他一般不爆露单边趋势性风险，可以…

作为一个普通的投资者，你至少应该有个基本的概念就是收益来源都是什么，以及在每个市场应对思路是什么。 你至少有了一个明确的方向，就是知道不同市场中做量化策略你大概先要在哪几个思路上下…

量化投资方法论的第一个维度，就是要在资产类别，策略风格，风险因子这三大要素对投资进行建模设计，在资产类别，策略风格，风险因子上都要考虑合理的分散化，特别对投资组合在这三大要素的风险…

量化投资的第三个维度，有两个重要的载体，一个是数据，一个是人。 数据大家都比较重视，做量化整天在研究数据，那么应该如何对数据的合理使用，以及常见的错误。 首先一点，是数据的准确性。…