大盘下跌浪风险识别与交易机会

为何散户炒股，70%股民都亏损，持续盈利的寥寥无几？是市场不好？是不够努力？资金太少？基本面不会分析？技术面难如登天？

上述都不是问题：不要将交易复杂化，市场规律变化并不深奥，为何不能将其细分简化呢？

现今股票书籍视频满天飞，套路五花八门。看了很多，真正契合自己却没有，类似交易法一大堆。大多数股友，因过去交易经验、经济环境认知、市场认知、各种技术判断知识（资金、指标、战法等）都存在严重的“思维定势逻辑”影响着交疑，如不能摒弃掉，很难将行情波动规律弄明白。无论从描述趋势行情的持续与反转，还是从日内波动幅度到波段顶底空间大小变化，都要有深层认知与判断，才能契合市场波动，这才是持续盈利的根本。

无论什么样的行情走势，我们都要从理论层面上将其进行划分清楚，如果不能做到，就容易混淆，使交易策略不能契合当前行情波动。

根据多年交易经验，将交易行情为5个不同的量价阶段：底部震荡阶段、主升浪阶段、高位震荡阶段、下跌浪阶段、超跌反弹阶段。但是交易过程中，要根据不同行情变化进行判断与识别，便于采取相应的灵活交易策略。这样的细分量价阶段不但适用于大盘，也适用于板块与个股。

如果你不具备（或类似）上面的行情变化的“5个量价阶段”的话，很容易出现“短线交易的做成中线交易、中线交易的做成短线交易、该空仓观望你却满仓等反弹或反转”。因此，量价阶段细分非常重要。

究其原因。大盘下跌浪过程中，至少有70%的个股跟随大盘波动，理解了大盘波动规律，对于顺势交易来说，持续盈利是大概率事件。虽然每日行情都有热点板块，但是主线热点不容易区分与跟随，“昙花一现热点”很多，通常参与就是亏损。

不同量价阶段的交易策略是不同，具体如下：

1、底部震荡阶段与高位震荡阶段必须进行高抛低吸交易策略；

底部震荡阶段: 机构低位吸筹，将仓位加大后进行洗盘或直接拉升，我们就要小仓位参与进行高抛低吸，等量价齐升的主升浪到来，就可以大仓位买入就可以了；

高位震荡阶段：机构已完成拉升任务，达到了目标价位位置附近后，在主升浪末期就不断吸引人气进行筹码交换达到出货目的；当然也有不须高位横盘震荡，可能天量出现与大量换手，说明机构已经在上涨过程中完成了筹码交换。

在上述2个震荡行情阶段里，我们必须采用快进快出的交易策略，因为震荡时间长短有差异，注意趋势持续与反转的变盘日及时加仓或清仓。

2、主升浪阶段、超跌反弹阶段：坚定持股信念，持续上涨到趋势压力位置可以采取止盈策略，耐心持股就是。

3、下跌浪阶段：最好是空仓。规避弱势股（随大盘下跌浪波动走势）；选择强势股交易，注意强势股节奏与行情的持续与反转。

下跌浪作为风险率最大的量价阶段，其特征描述为日线下跌浪、周线下跌浪、月线下跌浪。要注意是否突破趋势通道线、量价变化特征作为判断反转或持续的判断依据。

因目前大盘处于下跌浪阶段过程中，因此来进行研究与判断，识别大盘下跌浪的风险以及交易机会，使其交易分析水平进一步提高。

一、识别大盘下跌浪特征

熊市格局变化就是从周线或月线的趋势去判断，一般都是阶梯式下行为主，就是所谓的中长期“下跌浪趋势特征”。交易分析技术的根本就是趋势变化，无论日线、周线、月线都可以用趋势来进行判断行情的持续与反转，这个是必须要学会的技能。

我们平常交易都是看日线波动，但是看趋势必须选择周线或月线，才能心里有数。由于日线下跌浪画法可能很多人看不懂，所以我只画周线、月线趋势分析图画出来，便于大家有所领悟。

1、大盘周线趋势分析图

图解：上方有2重周线趋势压力交叉，量价背离明显，后市走下跌浪是理所当然。

2、大盘月线趋势分析图

图解：前面趋势反弹的2个波段高点形成的趋势压力导致在3174点进入下跌浪走势。

二、大盘下跌浪过程中的顺势交易机会

大盘处于下跌浪过程中，一般都是跌多涨少是主旋律。但是如果你被套或想顺势交易做短线的话，大家要注意3个分析图中的具体注释内容，很简单就可以领会。

大盘从3174点到现在2933点，目前看只回踩了3次，前2次都在日线的前波段顶位置有了小反弹，比如5月28日回踩的3090点；6月11日回踩的3011点；6月25日回踩2933点。

1、5月28日回踩的3090点，请看图：

2、6月11日回踩的3011点，请看图：

3、6月25日回踩2933点，请看图：

当大盘连续3次回踩到位后，大盘就维持低位震荡格局，70%的个股都有顺势交易机会。但是横盘震荡结束后，又进入下跌浪过程。大家要去仔细思考，很多弱势个股跟随大盘波动都在“大盘回踩到位后的横盘震荡期间”出现了相应的交易机会，虽然不会大涨，小幅度上涨也能有收益了。