本部分前两篇文章简要介绍了动量策略及其核心盈利因子。

从本篇开始接下来内容将进入Hello World部分，以一个最最最最最最广为人知的动量策略为例子，演示在交易开拓者（后简称TB）上如何进行研发和优化。作为第一个部分，会讲的比较细致，操作截图也会比较絮叨，故分成了三篇。第四篇对这个Hello World过程中的一些东西进行了剧情反转。

第一部分共五篇文章，目录如下：

市场的动量效应
动量策略的核心盈利因子
Hello World：广为人知的动量策略
Hello World：代码编写和调试
Hello World：研究与优化
骗术大揭秘与第一部分结语

本文是第一部分第三篇。

作为无论是手动，还是量化，任何一个教程、课件、演示等等，所有例子中，最常见的第一个实例策略就是：Dual-MA，中文：双均线。这个策略是一个典型的趋势策略，当然更是动量策略，也是从机构分析师到街边炒股老大爷都耳熟能详的一个策略。我们选用他作为Hello World来进行演示。

如果不知道啥叫Hello World:

作为Hello World，那么这东西显然不具备任何实战意义，就像你不可能用一个C语言写的：printf(“Hello World”);去赚钱一个道理：包括本部分的双均线在内，以及本系列所有文章的提及的任何策略或者逻辑等所有内容，都出于编程研究、代码展示、方法研究和历史分析等目的；所有回测数据仅为历史数据，基于数据分析处理的方法和程序研究目的，对未来数据不具备任何指导和预测作用：

此外，再次强调一点是，本部分后续文章中有一些特殊技巧使结果更优异，之所以采用此技巧是为了在最后一篇文章中对一些结论进行验证。所以中间的任何图表和结果都不具有任何代表性！

DualMA

Dual MA双均线策略，是一个最简单有效的动量表达工具。一般观点中认为双均线更适合较大的周期，比如针对指数的日线研究（后面会讨论这点）。对于双均线的来源：

起初这个世界只有单根Bar的突破策略，但是单Bar突破过于敏感，假信号频繁。于是为解决过度敏感的问题，采取了历史数据的均值作为参考，于是有了单均线动量策略。但是单均线因为只能表达单一时间段的平均值，缺乏对比性，所以使用双均线分开快慢两根均线，快均线作为一种滤波，过滤了一些无效波动；慢均线则体现出来长线趋势，快慢两根均线则结合起来准确阐述了当前所处的趋势方向。

均线是非常古老的交易方法，甚至和K线图一样古老，5、20、60均被人们所广为熟知。已经成为了所有交易软件的默认技术分析指标。其中5、20、60等均线周期参数，是均线系统唯一的也是最重要的属性。这些参数决定了均线系统的敏感性和滞后性。

值得一提的是，均线有四种常见计算方式，包括：

MA: 标准的简单移动平均，即多个数据的算数平均值。
EMA(ExpMA): 指数平滑移动平均，采用了递归的方式进行了加权计算，其中2是一个加权系数，制定最近的数值的权重，多数交易软件和量化平台都可以配置该参数：

WMA：线性加权平均值，比EMA更复杂，对从第一个数据开始到最后一个数据全部进行了线性加权：

AMA：后面单独文章讨论

其中，多数时候，我们只是使用简单移动平均。少数软件，比如同花顺则会默认显示EMA。这些均线类型不是我们目前讨论的重点，在这个第一部分中，我们仅使用简单移动平均MA即可。

Hello World的一些基本原则

作为一个普适性的原则，一套量化策略应该考虑的是使用Portfolio的思路。比如第一篇文章曾经提到过：震荡策略只是用来对冲动量策略的损失，而通过动量策略来实现超额收益。这是一种策略维度的组合；另一个维度则是品种和合约维度的组合。

就像前面提到过的，波动率的爆发很难预测，所以单品种的盈亏具备很强的不稳定性。通常无论是实盘还是回测都会针对多个合约部署策略。多品种的组合有一些基本原则是：

品种层面：品种之间相关性越低越好，尽量覆盖所有商品板块，这样才能当一个品种没有趋势时，其他品种可能出现趋势。比如螺纹和热卷、豆粕和豆二这类明显套利组合的品种就不要一起配置了，除非你有十分充分的资金和非常高端的服务器，来运行全品种。
合约层面：排除一些明显流动性不足的合约，有些合约一礼拜就是一条直线，这种流动性显然不行。
资金层面：从保证金角度要确保资金充足，至少能够保证同时持仓3~5个品种，否则就失去了对冲的意义