图表形态图表模式作弊表

图表模式作弊表

1、前言

您可能已经意识到图表模式在金融分析中的重要性，图表模式揭示了潜在市场走势的潜在路径，它们能够预警即将到来的市场反转点，甚至有助于预测市场趋势是将继续上升还是转向下跌。

在本指南中，您将学到以下内容：

（1）理解图表模式的构成要素，并学会如何准确识别这些模式；

（2）区分反转模式、指示趋势变化的信号模式以及延续模式，后者有助于识别趋势的持续性；

（3）通过分析真实世界的案例，观察这些模式在实际市场中的形成与演变；

（4）掌握并运用有效的技巧和策略，利用图表模式提升您的交易成功率；

（5）认识到进行模式交易时可能遇到的限制和风险。

2、图表模式作弊表：它是什么，它是如何工作的

图表模式为交易者提供了一种独特的方法来解析图表上的价格动态，多年来，这些模式在各个市场中均有显现，通常展现出一种非凡的潜力，用以预见潜在的价格动向。您可能会有所疑问：大型金融机构和企业真的会依赖这些模式来作出交易决策吗？

图表模式的形成并非由于交易者的主观制定，它们更多地与市场参与者的集体心理相关联，这些模式往往在关键的价格点或其他市场要素上出现，因为它们对众多交易者都具有意义。因此，这些模式是在市场运作机制发生转变的过程中自然形成的，这些转变可能包括市场价格在强劲突破后的短暂休整以及从上升趋势向新趋势的过渡——表现为一系列上升的低价点。

强劲突破与反转和新趋势的例子

从根本上讲，图表模式是一种视觉辅助工具，它使得观察市场条件的变化更为直观。实际上，图表模式为交易者提供了一种指导，这往往是他们在交易中容易忽视的一个关键方面，即交易的进入和退出点。

图表模式能够明确指出止盈和止损的区域，这意味着您可以在实际进入市场之前就规划好您的交易，这样一来，您就不再需要盲目地进入市场，不再为寻找最佳退出点而焦虑挣扎。图表模式的精确界定使得您能够做出更加明智的决策，更有效地管理风险，并从而提升您的整体交易成功率。

3、图表模式作弊表现的类型

我们主要探讨两种基本模式类别：延续模式与反转模式。

（1）延续模式

延续模式通常出现在市场已经确立某种趋势的情况下。因此，在市场经历显著上升或下降之后，识别这些模式可使投资者从趋势的持续中获取利润，这些模式揭示了当前持续的趋势是否有望持续，通常，投资者可以在市场短暂休整期间发现这些模式，即在市场重新启动之前的一段时间。

（2）反转形态

反转形态在各种时间框架内较为普遍，且相对易于识别，这些形态指示了趋势可能发生的反转，象征着市场动态的变化和新趋势的潜在开端。它们常见于以下情形：市场在经历连续的高点上升和低点上升之后，出现了首个较低的高点或低点或是当市场触及关键的支撑位或阻力位时。

4、反转形态的类型

我们主要讨论交易者常用的三种反转形态。

（1）头肩反转形态

1）头肩示例

头肩形态是一种典型的看跌反转形态，它偶尔出现在上升趋势的末端。

2）头肩形态由什么组成

头肩形态由以下几部分构成：

a.左侧肩部（LeftShoulder）：在上升趋势中，当价格创下新高点时形成。

b.头部（Head）：价格在创出新高之后，随后形成的新低点,价格必须超越左侧肩部的高点。

c.右侧肩部（RightShoulder）：当价格回落并形成新的低点时出现，该低点可能高于或低于左侧肩部的低点,关键的一点是，形成新高点的动作低于头部，理想情况下也低于左侧肩部，尽管这并非始终是必要条件。

d.领口（Neckline）：连接两个肩部低点的线,一些交易者将其设定在提供支撑的水平，而其他交易者则倾向于在这两个点之间精确地定位领口。

重要的是要认识到，头肩形态的对应形态，即倒置头肩形态（InverseHead andShoulders），通常出现在下降趋势的底部，作为一种看涨反转形态。现在，您已经掌握了这一形态的基本构成，让我们通过现实中的交易实例来进一步分析。

欧元/澳元日线图上升趋势

在当前的欧元/澳元日线图表中，可以清晰识别出一个显著的上升趋势。确立上升趋势是识别头肩形态过程中的首要步骤。

欧元/澳元日线图头肩形态

细致分析图表，您能否识别出上升趋势中形成的头肩形态？值得注意的是，交易者通常倾向于在价格突破头肩形态的领线时建立空头头寸。部分交易者可能会选择在领线被重新测试后再进行做空，而其他交易者则可能在蜡烛图收盘价低于领线时立即进入市场。此外，某些图表模式包含一种被称为“测量移动”（MeasuredMove）的概念，如下图所示。

欧元/澳元日线图头肩挑战测值走势

测量走势揭示了形态形成后价格可能达到的目标位置，在此特定情境中，测量走势的幅度是从领线到头部的垂直距离，作为交易者，您可能会预测价格将从头部下跌至领线的同等距离，因此，测量走势为计算潜在的盈利目标提供了实用的参考。接下来，让我们分析一下这一预测的结果，如下图所示。

欧元/澳元日线图头肩挑战结果

如图表所示，此次价格顺利地达到了预定的目标水平。

关于止损的设定，头肩形态提供了几种可能的选项：首先，需要考虑的是交易的时间框架以及您的个人策略，您可以将止损放置在领线上方，这是一种较为激进的止损设置方式；或者，可以选择将止损设置在右侧肩部上方，以采取一种风险较低的策略。这些选择都与对支撑和阻力水平的灵活理解有关，若价格迅速反弹至领线上方，则头肩形态将被视为失效。

（2）双底反转形态

1）双底示例

双底模式在各个市场中颇为常见，通常出现在下降趋势的底部区域。尽管其结构看似简单，但它却是交易中最常被采用的形态之一，您可能会好奇，为何该模式会受到如此广泛的青睐？其原因是，双底模式能够有效标示出新的支撑区域。

2）什么构成了双底形态

a.第一次测试:初始测试代表了价格首次回弹的价位。

b.第二次测试:当价格重新回到同一水平并再次回弹时，即发生了第二次测试，这表明该区域已经经历了第二次的测试。

在此两次测试期间，反弹之间必须存在一定的时间间隔和价格变动。请注意，双底形态的对立面是双顶，它通常出现在上升趋势的末端。接下来，让我们通过一个双底形态的交易实例来进行探讨，如下图所示。

澳元/美元小时图双底

澳元/美元的小时图表显示了市场经历了一波剧烈的下跌，随后出现了价格的反弹和上升趋势。

澳元/美元小时图双底反弹

在两次反弹之间，存在相当长的时间间隔。此外，观察价格如何离开该区域并再次反弹，这表明价格图表上的这一区域可能是一个拒绝区域，预示着价格可能发生反转，即价格拒绝再次触及同一区域。接下来，让我们探讨潜在的入场点可能是什么样的。

澳元/美元小时图条目

如图所示，止损可以设置在该区域下方，如果价格跌破该区域，双底形态将被视为无效，因为价格已经开始形成较低的低点，然而，与头肩形态不同，双底并不提供明确的测量移动目标。因此，对于本例，我们设定了一个合理的2：1风险回报率作为目标，让我们深入探讨这一策略，如下图所示。

澳元/美元小时图退出

您成功以2：1的风险回报率进入了交易，并从双底形态的简单支撑位反弹中获得了显著的利润。请注意，三重底部模式在本质上与双底模式相似，但它包括三次反弹，而不仅仅是两次，这两种模式都可以作为支撑位的直观表示，它们使交易过程变得更加简便。

（3）图表模式作弊表：杯子和手柄反转模式

杯子和手柄图案是一种圆形底部形态，尽管其形状和大小可能会有所差异，该模式的主要特征是圆滑的底部轮廓，形状类似于一个杯子，下图为这种模式的示意图。

杯子和手柄示例

Cupand Handle图案的主要特征包括一个圆形的底部，该底部向上延伸至领线，在领线附近，价格可能会出现回撤，形成一个类似于手柄的形状，有时，这种手柄形态也是圆形的，但这并非强制性要求，入场信号可以在手柄形态形成期间或价格突破领线时发现。接下来，我们将审视一个Cupand Handle 模式的实例，如下图所示。

欧元/美元日线图下跌趋势

在当前图表中，可以明显观察到价格处于一个持续的每日下跌趋势，这是在识别杯子和手柄图案时所应采取的首要步骤。

欧元/美元日线图杯形成

随着价格的回撤，一个略带圆形的底部开始成形，尽管杯子的形状并不一定是完美的圆形，但令人欣慰的是，它展现了价格的内在稳定性。

欧元/美元日线图杯子和手柄形成

现在，价格也已经形成了手柄部分，颈线与之前的支撑位对齐，这预示着未来可能出现积极的发展，在杯子和手柄形态完全形成之后，您可以开始考虑进行交易，这可能涉及颈线的突破以及后续的重新测试，或者仅仅是颈线的突破。接下来，让我们探讨这种交易设置的可能情况。

欧元/美元日线图杯子和手柄入场

现在，如果您倾向于采用更为激进的止损策略，您可以将止损点设置在价格最初突破颈线时形成的看涨蜡烛下方，如果价格回落至颈线以下，则应退出交易。另一方面，如果您寻求长期趋势的收益，可以考虑采用第二种止损策略，这完全取决于您的个人偏好和风险承受能力。在您已经掌握了三种主要的反转形态的识别方法之后，让我们进一步探讨两种主要的延续形态。

5、延续形态的类型

延续模式通常呈现为旗形或三角形形态。尽管我这里展示了两种变体的示例，但它们并非唯一的形态，您还会了解到有关楔形和对称三角形的信息，其规则与我今天要介绍的规则相似。

（1）公牛旗

首先是著名的牛市旗，其对立面是熊市旗。牛市旗帜通常出现在上升趋势中，最好被描述为价格在下一轮上涨之前的短暂休整，您可以将其想象为多头力量在为下一次向上推动积蓄能量。

公牛旗示例

牛市旗帜的测量移动（MeasuredMove）是其旗杆的长度，这表明您可以预期价格至少会从旗帜的底部移动到原始上升的相同距离（即旗杆的距离），我在比特币图表上经常发现这些延续模式，因此让我们通过一个示例来探讨，如下图所示。

BTC/USD4小时图牛市旗帜

在4小时图表上，您可以看到价格在强劲的上升趋势之后经历了短暂的盘整，牛市旗帜的形成可能表现为价格的下降趋势或横向整理，只要价格保持在相对较窄的范围内，即可将其识别为牛市旗帜形态。

BTC/USD4小时图表牛市旗帜入场

您可以在牛市旗帜形态中的任何位置考虑进行入场。不过，建议等待价格触及旗帜的支撑位或范围的底部，并在从该区域低点反弹之前观察到价格对该区域的拒绝。牛市旗帜形态可能持续数天甚至数周，因此在低点区域入场可以获得较宽的止损范围，在本例中，我们假设您已经设置了一个非常接近最低价范围的止损，对于您的目标，您已经使用了从初始上升脉冲开始的测量移动。请注意，牛市旗帜并不总是达到其可衡量的走势，因此请持续分析价格行为并根据您的交易策略和目标做出决策。

BTC/USD4小时走势图牛市旗退出

这种模式通常在波动性较高的市场中表现出色，例如加密货币市场。接下来，让我们探讨另一种类似于牛市旗帜的模式：上升三角形。

（2）上升三角形

上升三角形是另一种延续模式，它展现了一种稳健的上升趋势，随后是价格的短期停滞，因为价格形成了一系列更高的低点和相等的高点，随后，价格保持不变，直到达到三角形的相等高点，然后继续突破。

上升三角形示例

与牛市旗帜类似，上升三角形的测量移动与初始价格上升直至盘整的移动相匹配。让我们通过另一个示例来探讨，这次是在大幅看涨飙升后使用比特币。

BTC/USD上升趋势示例

为了形成上升三角形这种延续模式，一个强劲的上升趋势是必不可少的。

BTC/USD上升三角形示例

如图所示，价格形成了更高的低点，同时遇到了相同的高点，这种模式展示了价格如何未形成较低的低点，而是逐渐收缩至阻力位，最终，随着价格的持续收紧，阻力位最终被突破。接下来，让我们探讨潜在的入场点。

BTC/USD上升三角形入场选项

在图表中，存在几个潜在的入场点：

1）入场选项1：在三角形顶部上方出现突破时入场。

2）入场选项2：等待阻力线转为支撑线的重新测试。

选择第二个入场选项可以增强对突破的信心，但如果没有进行重新测试，则存在错过交易的风险。那么，这笔交易是否达到了一个谨慎的入场时机？如下图所示。

BTC/USD上升三角形测量走势

价格已经达到了如图所示的测量移动距离，在这个案例中，止损被安全地设置在阻力位或三角形顶部下方，并且交易是在重新测试而非突破时进行的。

6、交易图表模式作弊表时的提示

（1）灵活性

了解交易模式需要具备灵活性，这些模式存在多种变体，其结构的微小变化并不一定使其失效，与其过于严格地遵循规则，不如将模式视为一种适应市场条件和细微差别的艺术形式。

（2）获利回吐

尽管像头肩顶这样的形态确实提供了可测量的移动目标，但您需要审视趋势的更广泛背景，在某些情况下，顺应整个趋势可能比仅仅在模式的目标处退出更为适宜，仔细审查您的交易目标以及整体市场趋势，以制定最佳的获利策略。

（3）与其他交易工具一起使用

模式可以为您提供宝贵的入场和出场信号，但它们不应孤立地使用，将它们与其他技术指标（例如烛台模式、支撑位和阻力位以及移动平均线）相结合，以完善您的交易决策，额外的分析层次可以提供确认并增强您的交易设置。

（4）模式是分形的

理解模式本质上具有分形的特性，对交易者而言至关重要。从本质上讲，这意味着模式可在任何时间范围内出现，从最小的图表到最大的图表，如下图所示。

分形示例头肩形态

在本示例中，图表实际上展示了头肩模式的两个实例。在每日时间范围内，您可以观察到主要的头肩形态正在形成，然而，如果您放大图表，您也会发现在较低的时间范围内，模式右侧的肩部也形成了头肩形态。

这无疑是有益的，但它如何影响您的决策？首先，它增强了卖出信号的强度。随着两个看跌形态的形成，第二个形态与较高时间框架形态的结束相匹配，您可以对您的分析有更多的信心。其次，这意味着您可以获得更精确的入场点。您可以使用较低时间框架头部的作为止损区域，而不是使用每日时间框架的头部作为止损水平，这种变化创造了更严格的止损，为交易提供了更好的风险回报率，重要的是要认识到，与烛台模式类似，较高时间框架的模式比较低时间框架的模式具有更大的意义，但总的来说，它确实表明模式可以非常分形。

7、使用图表模式作弊表的局限性

（1）模式并不总是有效

如同交易的其他方面，模式并非绝对可靠，有时可能并不如您所预期的那样产生效果，市场受到众多因素的影响，因此无法保证任何交易的成功。当一个模式未能按预期实现时，保持冷静并分析情况至关重要，与其感到沮丧，不如思考为何这种模式失败了，并愿意根据市场向您展示的内容调整您的观点。例如，如果头肩形态失败，这可能表明市场正在将颈线作为支撑位，这意味着在这种情况下，是时候改变您的交易策略了。

（2）模式并不相同

交易者在处理模式时面临的一个挑战是它们形状和大小的可变性。模式与教科书示例的略有不同是相当普遍的现象，这往往会导致分析的停滞，交易者可能会因为模式外观的细微差异而犹豫不决，从而推迟执行交易。因此，重要的是要认识到，没有任何一种模式在每种情况下都看起来完全相同，克服这一障碍需要专注于模式的核心原则，而不是过分关注小细节。

8、结论

以下是本指南的核心要点概述：

（1）您已经获得了有关图表模式价值及其在市场分析中作用的重要知识。

（2）您已经探索了包括反转和延续模式在内的各种类型的模式。

（3）通过真实世界的示例，您了解了五种特定模式，这将帮助您掌握它们在交易中的应用。

（4）您已经发现了宝贵的技巧，以增强您的模式交易策略并在市场上获得竞争优势。

（5）您已经认识到与交易模式相关的局限性和风险，并强调了风险管理的重要性。