为什么很多厉害成熟的交易员也会爆仓？

为什么很多厉害成熟的交易员也会爆仓?

厉害成熟的交易员指的是哪些人？是各种期货、外汇比赛里那些冠军交易员吗？从交易结果上来看，确实收益率十分耀眼，几个月的比赛时长里，将本金翻了十多倍，但有一个事实是，这种比赛几乎没有人能蝉联冠军，每一届比赛的冠军都在变，这是因为如此高的收益率具备很大的偶然性，基本上都是靠重仓出击有限的几个交易品种，浮盈加仓，并且刚好赶上市场配合。这一届的比赛里摘得头筹，下一届的比赛里同样的交易系统可能结果就是爆仓。我个人认为，交易比赛的主要目的并不是为了选拔优秀的交易员，而是为了通过这些令人艳羡的收益率鼓励更多人进入外汇交易市场，提高举办方的知名度，从而扩大市场占有率。

厉害、成熟的交易员不是交易场里的明星，而是交易场里的寿星。厉害成熟的交易员在交易中最关注的不是收益率，而是风控。活下去最重要，其次才是赚钱，稳定赚钱。所以，爆仓频率较高的交易员，即使收益率再高，也不能算是成熟的交易员。

而爆仓的原因主要来自于交易系统和个人执行两方面。

对于交易系统来说，首先如果没有完善的交易系统，交易结果稳定性就无法保证，甚至凭主观逆势交易、亏损死扛、重仓交易，这样爆仓只是早晚的事，如果还处于这一阶段，首先要做的事是建立完善的交易系统，包括交易里各个环节的执行条件和资金风控。如已有交易系统，就要通过长时间回测去了解这套交易系统，这里我们讨论爆仓，所以也只拿资金风控的部分举例，目前MT4只支持单品种回测，所以首先要确定，交易品种选择哪些？选择几种？每种的单笔亏损不超过本金的多少？比如我的交易系统里单笔亏损控制在本金的2%以内，建议各位最多不要超过3%，这样爆仓风险会小些，有了单品种的回测结果后，还需要考虑所有交易品种的共振情况，如果最坏的情况发生，所有的交易品种同时亏损，会亏损多少？本金能扛得住几波这样的亏损？黑天鹅事件是构建交易系统时必须考虑的因素，无论何时都要记得，活下去是第一要义，其次才是赚钱。另外在本金亏损比例达到多少时，需要缩小头寸？或者减少交易品种？以达成活下去的目的。这些因素的考虑，比如何提高收益率更加重要。

对于个人执行来说，在自己的系统经历了一两次盈利后，或是看到了别人的交易系统大赚一波后，很容易心性动摇。觉得自己终于悟得交易大道，时间不等人，要尽快实现资产大幅增值，于是将一开始为风控管理设定的交易条件抛之脑后，成倍放大头寸，甚至借钱交易，结果遇上市场不配合，当头一棒，爆仓铩羽而归。我也经历过这样的阶段，每当这时，我就会在心里不断地提醒自己时刻记得两点：第一，市场不可预测。第二，盈亏同源，放大盈利的同时，风险同时被放大。