1. 核心指标筛选（用量化条件框出好公司）

盈利能力：连续3年ROE（净资产收益率）＞15%（比如茅台常年ROE超30%）

成长性：最近季度营收同比增长＞10%，净利润增速＞8%

财务健康：资产负债率＜50%，现金流净额/净利润＞0.8（防止利润造假）

行业龙头：市值行业排名前30%（比如选白酒里的茅台五粮液，不选小酒厂）

操作：用选股软件（同花顺/东方财富）设置条件自动筛选，每周跑一次更新股票池。

二、技术面买卖点判断——看图找入场时机

1. 买入信号（满足任意一条即可）：

均线突破：股价站上30日均线，且30日均线开始拐头向上

MACD金叉：MACD线（快线）上穿信号线（慢线），比如宁德时代在2024年3月出现金叉后涨了20%

成交量放大：当日成交量＞前5日平均的1.5倍（说明资金进场）

2. 卖出信号：

均线破位：股价跌破30日均线，且3天内未收回

MACD死叉：MACD线下穿信号线（比如比亚迪2023年11月死叉后下跌15%）

放量滞涨：连续3天成交量放大但股价不创新高

工具：用TradingView或券商APP设置技术指标提醒。

三、数据回测验证——用历史数据算赚钱概率

1. 回测设置（以2018-2023年数据为例）：

初始资金：10万元手续费：0.03%（买+卖合计）

持仓数量：每次买3-5只（分散风险）

调仓频率：信号触发后次日开盘买入

2. 关键指标看结果：

年化收益率＞15%（跑赢大盘）

最大回撤＜25%（比如历史最差时本金亏不到3万）

胜率＞55%（10次交易至少赚5次）

案例：用这个策略回撤贵州茅台，2018年买入持有到2023年，年化收益21.3%，最大回撤18.7%。

四、实盘操作注意事项（血泪经验总结）

1. 定期优化参数：每季度根据市场调整指标（比如熊市把均线从30日改成60日）
2. 分散行业：持仓覆盖3-5个不同行业（比如同时买白酒、新能源、医药）
3. 避开财报期：财报公布前5天暂停交易，防止业绩暴雷
4. 止损纪律：单只股票亏损超8%强制卖出（比如10万本金，单只亏到9.2万就割肉）

举个真实案例（以伊利股份为例）

1. 基本面筛选：2022年ROE=24%、营收增速12%、负债率55%（略超标准但行业龙头可放宽）
2. 技术面买入：2023年1月股价突破30日均线+MACD金叉，买入价30元
3. 持有阶段：2023年6月MACD死叉，但未跌破均线继续持有
4. 卖出信号：2023年10月跌破30日均线，卖出价35元，盈利16.6%

工具推荐清单

• 数据获取：理杏仁（查财务数据）、Tushare（免费API）
• 回测平台：聚宽（无需编程）、Backtrader（Python开源库）
• 交易提醒：雪球条件单、券商智能盯盘功能

这套策略相当于把巴菲特的价值投资“标准化”，再用技术分析解决“什么时候买”的难题。按这个流程走，新手也能做出年化15%+的稳健策略。