深度解析炒股看盘细节

一、炒股看盘细节的关键要素

炒股看盘包含多个关键要素，这些要素能帮助投资者把握股市动态，做出合理决策。

（一）价格相关要素

1. 前日收盘价

– 前日收盘价具有重要意义。经过一夜的思考，多空双方对前日收盘价达成了一定共识。如果当日指数开盘低于前收盘，那么在向上攀升过程中会在此遇到阻力。因为当日开盘时会有大量股民以前日收盘价参与竞价交易，指数低开表明卖意较浓。在指数反弹时，一方面会随时遭到新抛盘打击，另一方面在接近前收盘时，早晨积累的卖盘会发生作用，使得多头难以轻易越过这一价位。

2. 今日开盘价

– 当日开盘价是看盘的关键。若当日开盘后走低，由于竞价时在开盘价处积压了大量卖盘，所以在当日反弹回此处时，会遇到明显阻力。例如，一只股票开盘价为10元，开盘后迅速下跌到9.5元，当股价随后反弹到10元附近时，往往会面临较大的卖压。

3. 均线位置

– 均线是投资者常用的技术分析工具。短线运行中的5日线、10日线被技术派格外看重。一旦指数爬升至此处，信奉技术的短线客可能会果断抛售，从而形成阻力。而且长期均线的压力更加明显，比如20日均线、60日均线等。当股价接近这些长期均线时，往往会受到较大的压制，如果股价能够突破这些均线且站稳，通常被视为股价走势可能发生积极变化的信号。

（二）成交量相关要素

1. 量价匹配

– 量价匹配是看盘时需要重点关注的关系。成交量柱状线和指数变化之间的关系有正匹配和负匹配两种情况。如果成交量柱状线由短逐步趋长，指数也同步走高，这表明推高功能不断加强，是正匹配，此时可跟进；反之，如果指数上涨，成交量柱状线却在萎缩，这是负匹配，无量空涨的情况下，短线往往还会回调。同样，当成交量柱状线由短逐步趋长，指数不断下滑，表明有大户、机构在沽压，是危险信号，通常大盘短期很难再坚挺；而成交量柱状线不断萎缩，指数却飞速下滑，这是买盘虚脱的恐慌性下跌，此时果断介入，短线可能获利丰厚。

2. 量比

– 量比是衡量相对成交量的重要指标，它是指股市开市后平均每分钟的成交量与过去5个交易日平均每分钟成交量之比。如果量比小于0.5，属于明显缩量，缩量能创新高，说明主力高度控盘，并且可以排除主力出货的可能，如果正好处于上升通道，则吃肉的概率极大。如果股票涨停，量比小于1，说明还有较大的上涨空间，次日再次涨停的概率极大；如果量比大于1.5，而且突破某个重要阻力位（比如20日均线）之后缩量回调的个股，是买入的好机会。

（三）板块与个股相关要素

1. 板块走势与个股关系

– 在开盘30分钟内观察板块概念十分重要。可以先查看行业板块和概念板块的涨幅，找出排名前5的板块和概念。对于一个不错的板块，要进一步打开查看板块走势是否会延续，然后看这个板块里面涨幅前三的个股（龙一、龙二、龙三）。如果早盘这些个股拉升，说明主力和游资已经进入，这个板块当天走强的可能性较大。例如，如果储能板块在早盘涨幅居前，板块内的几只龙头股涨幅超过7%，这可能预示着储能板块当天整体走势较强，而板块内其他个股也可能受到带动。

2. 个股涨跌家数对比

– 个股涨跌家数对比可以反映大盘涨跌的真实情况。大盘涨时，如果上涨家数大于下跌家数，说明大盘上涨自然，涨势真实，此时短线操作可以积极展开；如果大盘涨，下跌家数却大于上涨家数，说明有人拉杠杆指标股，涨势为虚涨，大盘假强，短线操作视目标个股小心展开。大盘跌时，下跌家数大于上涨家数说明大盘下跌自然，跌势真实，大盘弱，短线操作停止；若大盘跌时上涨家数大于下跌家数，说明有人打压杠杆指标股，跌势虚假，大盘假弱，短线操作视目标个股小心展开。

（四）大盘相关要素

1. 大盘趋势与分时线

– 重点要关注大盘近期趋势及分时黄白均价线所在的位置，到关键位置量能大小、涨跌方向代表的含义。对于中小盘投资者来说，需关注大盘分时黄色均价线所在的位置，如大盘趋势没问题的情况下，黄色均价线在上时可以积极寻找低吸机会。例如，如果大盘黄色均价线向上，白色成交均价线也向上，且大盘整体趋势处于上升通道，那么市场氛围可能较好，适合寻找个股进行投资。

2. 第一板个股涨幅

– 通过市场要素快速排序，涨跌龙虎榜的第一板直接反映当日、当时市场中最强大的庄家的活动情况。如果第一板中有5支以上的股票涨停，则市场处于超级强势，所有短线战术可以根据目标个股的状态坚决果断地展开，此时大盘背景为个股的表现提供了良好条件。如果第一板中所有个股的涨幅都大于4%，则市场处于强势，短线战术可以根据目标个股的强、弱势状态精细地展开，大盘背景为个股的表现提供了一般条件。如果个股没有敢于涨停并且涨幅大于5%的股票少于3支则市场处于弱势，短线战术应该根据目标个股强势状态小心地展开，大盘背景没有为个股的表现提供条件。如果所有个股的涨幅都小于3%，则市场处于极弱势，短线战术必须停止展开，此时市场基本没有提供机会，观望和等待是最好的策略。

二、深度解析炒股看盘的技巧

（一）利用开盘和尾盘时段

1. 开盘时段

– 开盘的集合竞价时间段（9:15 – 9:25）是每个交易日的重要开端。其中9:15 – 9:20这5分钟内，投资者可以委托买进或卖出，但此时看到的成交量现价可能是虚假的，因为这期间是可以撤单的。主力常常会利用这个时间段进行试盘，例如制造假涨停或假跌停的现象。到了9:20 – 9:25，这5分钟内不能撤单，所以看到的委托是真实的挂单，具有很高的参考价值。对于短线投资者来说，如果想抢涨追涨，要密切关注这5分钟，最好的挂单时间选择在9:20 – 9:25之间且越接近9:25越好。而9:30 – 10:00这个时段，股价的走势往往为当天的走势定下主基调，是短线高手抓短线牛股的最佳时段。在开盘30分钟内，还可以观察板块和概念的涨幅情况，挑选强势板块，关注板块内涨幅前三的个股，分析其是否有持续上涨的逻辑以及市场资金的认可度等。

2. 尾盘时段（14:45 – 15:00）

– 尾盘时段是承上（当日）启下（下一个交易日）的15分钟，可以隐约看到下一个交易日的走势。这个时段也是妖股、主力高度控盘股、消息股最容易争相表演的时段，它们往往会上演大幅拉高、大幅打压以及瞬间拉高、瞬间打压的走势。尾盘大幅拉高，如果排除基本面的利好因素，往往是主力的拉高试盘行为或者表明主力资金实力有限，次日股价继续调整的可能性比较大。对于没有太多时间看盘的上班族或者新手来说，一种简单实用的方法是，短线以5日线上持股，破5日线就出；中线以20日线上持股，破就出。因为大多数技术指标和技术分析，都需要以收盘价为基数（比如：K线、均线、MACD），所以要想控制技术走势形态，就要先控制收盘价，而尾盘时段是控制收盘价的关键时间点。

（二）分析量价关系

1. 高位量价关系

– 当股价处于或接近历史高位时，如果出现高位无量横盘走势，这是典型的上涨中继形态，此时不宜轻易出局，因为高位无量意味着主力还没有大量出货，可能还会继续拉升股价。相反，如果个股在高位经历了一段较大涨幅后，股价已经处于高位，但成交量不断增加，股价却一直停滞不前，出现高位量增价平的现象，这大概率是主力开始出货，此时投资者应该及时卖出股票，避免损失。例如，某股票从10元涨到20元后，在20元附近成交量持续放大，但股价不再上涨，这很可能是主力在出货的信号。

2. 低位量价关系

– 在股价处于低位时，如果无量，是因为主力还未做好拉升准备，投资者需要耐心等待，一旦放量就是大幅拉升的时候，这种低位无量的情况投资者要有足够的耐心等待。而如果低位放量则是好事，通常是资金介入吸筹的信号，后期上涨概率大，投资者可以考虑跟进。例如，一只股票在5元附近成交量突然放大，而之前成交量一直很低迷，这可能是有资金开始进入吸筹，股价后续可能会上涨。

（三）关注指数异动与热点转换

1. 指数异动

– 盘口分时指数图有时会突然出现飙升或跳水走势，这被称为异动走势。如果不查出原因所在，而是跟随分时图走势作投资决策，极易出昏招。例如，一只股票突然在盘中大幅拉升，可能是因为有突发的利好消息，如公司签订了重大合同或者行业政策发生重大利好等；也可能是主力故意拉高股价吸引跟风盘以便出货。所以当遇到指数异动时，投资者要通过各种渠道（如查看财经新闻、公司公告等）去寻找原因，然后再做出合理的投资决策。

2. 热点转换

– 通过观察当日涨跌幅度，可以判断是长线资金在积极运作还是短线资金在游荡式冲击。如果一个板块或个股的上涨是由长线资金推动的，那么其上涨趋势可能比较持久和稳定；如果是短线资金的冲击，那么上涨可能是短期的、波动较大的。例如，当新能源板块在一段时间内持续稳定上涨，并且有不断的政策支持和行业发展的长期逻辑，这可能是长线资金在运作；而一些概念炒作的小板块，如某段时间突然炒作的网红概念，可能是短线资金的快速流入流出导致的股价波动，投资者需要根据热点的性质和资金的运作情况来决定是否参与投资。

三、炒股看盘细节的实战案例

（一）盘中看盘技法案例

1. 支撑判断案例 – 凯撒股份（002425）

– 在2010年9月13日，凯撒股份在开盘快速拉升之后，顶部出现整理行情。随后，该股股价在整理过程中在均线位置有多次支撑。这表明该股已经完成有效突破，是股价上涨信号。一般来说，当股价在拉升后能在均线附近获得支撑，说明股价走势较强，均线起到了支撑股价的作用。投资者如果在盘中观察到这种情况，可以考虑在均线附近介入。因为股价在整理过程中没有跌破均线，显示出主力控盘能力较强，有继续向上拉升股价的意图。如果投资者在此时介入，就有可能随着股价的后续上涨而获利。

2. 诱多判断案例 – 汉王科技（002362）

– 2010年8月17日的汉王科技日K线走势图显示，该股在早盘时放量冲高，但半小时后，股价开始下跌，在下午开盘后的半小时内跌破均价线。这种情况足以说明该股在开盘时的冲高是主力诱多动作。早盘的放量冲高可能吸引了很多投资者跟风买入，但随后股价的下跌表明主力可能在利用早盘的冲高吸引投资者，然后出货。对于在开盘追高买进的投资者，如果没有及时卖出，到最后就会被套牢。这就提醒投资者在盘中要密切关注股价走势，一旦发现股价跌破重要支撑位（如均价线）且无力回抽，就要提高警惕，考虑卖出股票，避免更大的损失。

（二）大盘强弱判断与个股操作案例

1. 大盘强势下的个股操作

– 假设某一交易日，通过市场要素快速排序发现，涨跌龙虎榜的第一板中有5支以上的股票涨停，这表明市场处于超级强势状态。此时大盘背景为个股的表现提供了良好条件。例如，投资者关注的某只股票属于科技板块，在这种大盘超级强势的情况下，如果该股票在开盘后股价稳步上升，量价配合良好（成交量随着股价上升而逐步放大），并且该科技板块整体走势较强，板块内有多只个股涨幅居前。那么投资者可以根据自己的风险偏好，适当增加仓位，积极参与这只股票的投资，因为在大盘强势背景下，个股上涨的概率相对较大，而且可能会有较大的涨幅空间。

2. 大盘弱势下的个股操作

– 若某交易日发现第一板中个股没有敢于涨停并且涨幅大于5%的股票少于3支，市场处于弱势。此时大盘背景没有为个股的表现提供条件。比如投资者持有一只消费类股票，在大盘弱势的情况下，即使这只股票在早盘有小幅上涨，投资者也应该谨慎操作。如果这只股票在上涨过程中量能没有有效放大，或者遇到一定的阻力位（如前日收盘价、均线等）时，股价上涨乏力，投资者可以考虑减仓或者获利了结。因为在大盘弱势时，个股抗跌能力有限，很容易受到大盘拖累而下跌。

四、专业人士对炒股看盘细节的解读

（一）专业看盘的深度内涵

1. 市场要素与排序功能

– 专业人士认为，对市场各大要素及其关系的正确理解是快速准确看盘的关键，而利用各种排序功能是最好的专业看盘方法。例如，通过对个股涨幅、量比等要素进行排序，可以快速了解市场中哪些股票表现强势，哪些股票存在异动。市场量价要素排序的功能是专业选手快速掌握市场真正情况的窗口，也是专业看盘的标准次序。涨跌龙虎榜的第一板直接反映当日、当时市场中最强大的庄家的活动情况，这有助于专业投资者判断市场的强弱状态。如果连力量最强大的庄家都不敢出来表现，那么市场很可能处于弱势状态，投资者需要谨慎操作。

2. 行情态势的区分

– 正确辨别投资目标的实际运行状态是采用何种操作战术的前提条件。专业人士会仔细分析股票是处于上升趋势、下降趋势还是震荡趋势。例如在上升趋势中，股价低点不断上移，高点一波高于一波，并且成交量配合良好（量价齐升），这是比较健康的上升态势，投资者可以寻找合适的买点介入。而如果是下降趋势，股价重心向下运动，高、低点逐级下移，这种情况下投资者要谨慎抄底，避免盲目买入而被套牢。在震荡趋势中，大盘波动态势重心横向水平波动，高、低点反复重叠，此时投资者可以根据个股的情况，在震荡区间的底部寻找买点，顶部寻找卖点进行高抛低吸操作。

（二）从主力动向角度解读看盘细节

1. 主力建仓、震仓与出货的看盘信号

– 主力建仓时往往比较隐蔽，但也会在盘面上留下一些痕迹。例如在低位时，如果出现成交量温和放大，股价小幅度波动且重心逐步上移的情况，可能是主力在悄悄建仓。主力震仓是为了清洗浮筹，在震仓过程中，股价可能会突然下跌，成交量放大，但这种下跌往往是短期的，并且股价不会跌破关键的支撑位（如前期低点、重要均线等）。而主力出货时则有比较明显的信号，如高位量增价平或者高位放量股价却不涨等情况。专业人士会通过仔细观察这些盘口细节来判断主力的动向，从而调整自己的投资策略。如果判断主力在出货，投资者应该及时卖出股票，避免损失。

2. 主力试盘的解读

– 主力试盘也是看盘时需要关注的重要情况。例如在集合竞价阶段（9:15 – 9:25），主力可能会利用这个时间段进行试盘，制造假涨停或假跌停的现象。在盘中，主力也可能通过突然拉高或打压股价来测试市场的反应。如果主力拉高股价时，跟风盘较多，主力可能会考虑后续出货；如果拉高时跟风盘较少，主力可能会继续打压股价或者继续吸筹。专业人士通过对主力试盘行为的解读，可以更好地把握主力的意图，从而在合适的时机进行买卖操作。

五、炒股看盘细节中的常见误区

（一）过度关注指数涨跌

1. 只看指数不看个股

– 很多投资者尤其是新手，往往只关注大盘指数的涨跌，而忽略了个股的情况。他们认为只要大盘涨，自己手中的股票就一定会涨，或者只要大盘跌，就认为所有股票都不能买。实际上，大盘指数只是一个整体市场的反映，个股的走势可能与大盘并不完全一致。例如在大盘整体下跌的行情中，可能会有一些逆市上涨的板块和个股，这些个股可能是因为自身的特殊情况，如公司发布了重大利好消息、所属行业处于高速发展期等。如果投资者只根据大盘指数的涨跌来操作，就可能错过这些机会或者在不该卖出的时候卖出了手中的好股票。

2. 对指数涨跌反应过度

– 有些投资者看到大盘指数稍微上涨一点就盲目乐观，加大投资；而看到指数稍微下跌一点就过度恐慌，急于卖出。然而，大盘指数的短期波动是很正常的，并不一定代表市场的长期趋势发生了改变。