散户淘金术指标之王MACD短线波段背离都讲得清楚珍藏

一、简介

MACD称为指数平滑移动平均线，是从双指数移动平均线发展而来的，利用收盘价的短期（常用为12日）指数移动平均线与长期（常用为26日）指数移动平均线之间的聚合与分离状况，对买进、卖出时机作出研判的技术指标。

二、MACD有三方面构成

1、dif又叫做“差离值”，是短均线和长均线的差值。dif=“长移动平均线”减“短移动平均线”

dif与0轴可以判断两个方面

（1）DIF判断均线金叉、死叉

这一点首先要搞清楚macd的参数设置，macd的默认参数为快线12均线、慢线26均线。当dif由下向上突破0轴时，12与26均线此时金叉。dif由上向下突破0轴时，12与26均线此时死叉。 知道了这一点就可以自己设置适合自己的macd参数。

注意：dif与dea的金叉、死叉比指标参数的均线金叉、死叉灵敏。我们可以只关注macd的就可以知道均线的位置情况。

dif的上升与下跌与股价短期的走势密不可分

(2）DIF判断多空市场

当dif在0轴之上时，市场为多头市场。当dif在0轴之下时，市场为空头市场。

通过对dif的讲解知道macd参数与均线的关系，这样我们不需要看均线就知道均线是否死叉。同时我们就可以自己设置适合自己体系的macd参数了。

2、dea又叫做“离差平均值”，是“dif”的“均线”。指标默认值是9日的平均的移动平均线。换句话说dea是dif的现在价格与9个交易日的差价。

3、Macd（BAR）又叫做“柱状线”，是dif减dea得macd。macd通常绘制成围绕零轴线波动的柱形图。

dif与dea每次交叉macd就会在0轴上下翻越。

当dif在0轴之上时，Macd红柱的升高代表多头趋势的加速。Macd红柱可以与左面的红柱比较，知道趋势的速度会不会减小。

红绿柱最主要的作用就是看背离

背离的分类

常见的背离有以下三种

1、Macd背离

当股价K线图上股价还在下跌或上涨过程中不断创新低(高)，而MACD指标图形上的由红、绿柱构成的图形的走势不跟随股价或指数创新低(高)，形成背离。

2、DIF线背离

股价新低、新高 ，DIF线没有没有创新低，DIF没有创新高。这里产生了背离效果，预示股价可能反转的信号。DIF线的背离对于预判的敏感度不如柱状图，用于中长期更为管用。

Macd背离与dif背离的区别

不同点：红绿柱（macd）就是dif与dea的差，所以红绿柱比dif更加灵敏。它们对市场的反应，要比短期均线DIF在时间上提前。所以在小级别的底部与顶部macd与股价出现背离，而dif不出出现背离。

相同点：无论是macd背离还是dif背离，只要背离成立就会有反弹的行情。

3、DIF与MACD的背离（这种背离一般人都不会用）

DIF与MACD的背离是指DIF创出新高或者创出新低，但是MACD红绿柱却不能创出新高或者新低。这时就是DIF与MACD的背离。注意：这时dif与macd的背离与股价没有关系，但是当dif与macd背离时股价一般是在最高点或者最低点。预示着行情的反转。

使用MACD指标应该注意一下事项

1、在中长期的上涨或下跌行情中，投资者使用macd指标会比较有效

2、macd指标最主要特点是稳健性高，可以在周期较长的时间内给出相对稳定的买卖信号

3、macd指标的最大雷士是指标信号比较延迟，做短线的投资者不适用于macd指标

背离应用技巧

当出现背离后并不能仅仅参考背离进行买卖，因为当出现dif的底背离时股价不反弹还会继续下跌出现第三次底背离。

事不过三，大胆抄底、逃顶

在大跌行情中，DIF底背离低点后连续出现2次顺次的背离时，基本可以确定下跌行情已快结束。由于空头力量的顽强而向下假突破，指标也随其突破，有可能打穿前两次背离的底部，但其和最初的背离原点仍是形成了背离，而且是第三次背离。操作上反而可大胆反手操作抄底。

DIF底背离后二次金叉买入，顶背离二次死叉卖出

Macd红绿柱顶背离，dif死叉卖。

Macd底背离，dif金叉。成功率低，不建议买入。

MACD波段操作实战案例（1）

轻纺城

如上图，从2010年5月到2911年5月，轻纺城（600790）的走势较为复杂，下跌趋势和上涨趋势交错痴线。投资者可以利用MACD波段交易系统来寻找其买卖点。

2010年7月12日，MACD指标出现“DIFF线与股价底背离+金叉”的看涨形态，为入场信号。投资者可以50%甚至更高的仓位买入，止损点放在前期最低点6.32元。

9月15日，MACD出现“柱线与股价顶背离+死叉”的出场信号。投资者要注意及时卖出清仓。第一笔交易结束。

之后股价的回调十分有限，DIFF线得到零轴支撑再次向上，10月18日，MACD在零轴上方金叉，为入场信号。投资者可以50% 的仓位及时入场。

11月2日，股价放量大涨，MACD再次出现零轴上方金叉，发出加仓信号。投资者可以及时满仓。

11月底，股价在高位滞涨。11月29日，MACD出现“柱线与股价顶背离+死叉”的卖出信号。投资者要注意及时清仓、至此，第二笔交易顺利结束。

2011年4月14日，MACD指标在零轴上方出现金叉，发出入场信号。投资者可以50%的仓位买入。

入场之后，股价上涨动能不足，4月28日，MACD出现“柱线与股价顶背离+死叉”出场信号。投资者要注意果断清仓。第三笔交易结束。

最终，利用MACD波段交易系统，在这一年时间里，尽管走势整体上处于大幅震荡中，投资者将有三笔交易。除第三笔交易持平或略有亏损之外，前两笔交易的获利都较为充分。

MACD波段操作实战案例（2）

在实战中，投资者在利用MACD波段交易系统时，要注意以下几个关键点。

（1）MACD波段交易系统与震荡市

如图所示，在周线图中，从2010年4月到2011年4月这个一年时间里，轻纺城的走势表现为下跌趋势和上涨趋势交错出现，每一种趋势都要持续数月。这实际上是一种大幅震荡走势，在周线图中表现得非常明显。

在大幅震荡走势中，MACD波段交易系统往往能够获取最大的收益，而MACD中长线交易系统在这种走势中，交易信号较少，最终的获利水平较为逊色。

（2）大盘的配合

当波段交易系统出入场信号的同时，如果大盘也出现看涨信号，则表明市场上涨动能较强。此时，投资者在入场时可以适当加大仓位。

如上图，2010年7月9日，上证指数MACD指标出现“DIFF线与股价底背离+金叉”的看涨信号，表明上涨动能较强且已发动。

7月12日，轻纺城的MACD指标也出现该信号。因为有大盘的配合，所以投资者在入场时可以加大仓位至70%。

MACD波段操作实战案例（3）

在短线交易中，MACD柱线与股价底背离也是一个重要的看涨信号。投资者在进行波段操作时，完全可以用它来另外构造一个波段交易系统使用。

如图所示，从2010年4月到2011年1月，通策医疗（600763）先是不断下跌，之后反转出现一波上涨趋势。

7月12日，MACD指标形成“柱线与股价底背离+金叉”发出看涨信号。虽然该信号不属于MACD波段交易系统所发出的入场点，但其上涨动能是可观存在的。

在轻纺城的例子中，2011年2月1日，MACD也出现“柱线与股价底背离+金叉”的看涨信号，之后股价也出现一波上涨走势。

MACD中长线操作实战案例（4）

百花村

如上图，2011年1~12月，百花村（600721）的走势图是出现一波上涨趋势而后连续下跌。

3月23日，MACD指标在零轴上方出现金叉，表明上涨趋势彻底形成，为入场点。投资者可以40%的仓位积极买入。

5月16日，股价冲高回落，随之，DIFF线回到零轴得到支撑并形成金叉，为加仓信号。投资者可以再次加仓40%。

6月3日，股价以放量涨停的方式突破前期高点，同时MACD指标形成拒绝死叉形态，表明上涨动能极强。投资者可以加仓至满仓水平。

之后股价持续上涨，7月1日，MACD在高位形成“柱线与股价顶背离+死叉”的看跌信号。为回避风险，投资者可以先减仓一半。

7月25日，DIFF线向下突破零轴，表明上涨趋势已经结束。投资者可以果断清仓。之后，该股股价持续下跌，直至2011年12月，再没有MACD中长线交易信号发出。

从图中我们可以看出，在1年的时间里，严格按照交易系统来操作，投资者只能在前7个月买3次（入场点1次，加仓2次），卖2次（减仓1次，清仓1次），而后几个月只能一直闲着。这对人的耐心是一个巨大的考验，所以，新手。心理素质差的人不适于运用MACD中长线交易系统。

MACD波段操作实战案例（5）

华域汽车

如上图，2009年2~6月，华域汽车（600741）一直处于上涨趋势中。3月18日，MACD出现金叉，发出入场信号。投资者可以50%的仓位买入。

之后不久，3月30日，MACD出现“DIFF线与股价顶背离+死叉”的清仓信号。投资者要注意及时清仓出场。但之后股价缓缓平移，上涨动能依然很强。

5月4日，股价在零轴上方再次出现金叉，发出入场信号。投资者仍然可以50%的仓位买入。之后股价出现了一波上涨走势。

5月22日，MACD在高位出现“柱线与股价顶背离+死叉”的卖出信号。投资者要注意及时清仓出场。

在这波上涨趋势中，波段操作有两笔交易，第1笔交易基本持平或略有盈利，第2笔交易也是略有盈利，远不如“持股不动”策略的获利水平。

投资者可以清楚地看出，在明显上涨趋势中，MACD波段交易系统往往踏空总有事，过早出场，而后又频繁入场。最终，在牛市中，其获利说将远低于MACD趋势线中长线交易系统。这一点是波段交易系统的使用者必须清楚了解的。

MACD波段操作实战案例（6）

新华锦

如上图所示，从2007年12月到2008年10月，在大盘持续熊市的背景下，新华锦（600735）也持续下跌。

6月26日，MACD出现“DIFF线与股价底背离+金叉”的入场信号。按照MACD波段交易的要求，投资者可以50%的仓位果断买入。

之后，股价缓缓上涨并顺利突破60日均线，同时DIFF线也向上突破零轴。但在8月5日，DIFF线向下跌破零轴，发出清仓信号。投资者要注意及时出场。

到9月份，股价再创新低。9月3日，MACD再次出现“DIFF线与股价底背离+金叉”的入场信号，但上涨动能极弱，股价略有反弹后随即再次向下。投资者按照交易系统操作，入场不久就要被打掉止损。

最终，在这波大熊市中，按照MACD波段交易系统的要求，投资者要做两笔交易，第1笔略有盈利，第2笔将被打掉止损，综合起来基本持平。这两笔交易凸现下跌趋势中“刀头舔血”的巨大风险。因此，投资者一旦确定熊市到来，不要轻易入场。

MACD波段操作实战案例（7）

辽宁成大

如上图所示，2010年4~11月，辽宁成大（600739）先出现一波下跌趋势，之后出现一波上涨趋势。

7月14日，MACD指标出现“DIFF线与股价底背离+金叉”的买入信号。投资者可以50%的仓位入场。

之后股价持续上涨，顺利向上突破60日均线，DIFF线也向上突破零轴，表明上涨趋势初步形成。10月11日，MACD出现零轴附近金叉，为加仓信号。投资者可以加仓50%。

11月9日，MACD在高位出现“柱线与股价顶背离+死叉”的卖出信号。投资者要注意及时清仓出场。