交易这么多年，我终于发现了交易风控的“秘密武器”！

交易永无止境，交易者必须保持学习以不断提高自己。不管让哪一个交易者来谈谈多年的学习经验，他们很可能都一致地认为，这种历程就像你知道自己的目的地在哪里，但是走向它的时候会一直观望四周，希望寻找最安全、最有收获的路。

一些交易者会更关心技术层面的学习，包括支撑和阻力水平，或者使用合适的移动平均指标等。而另一些在交易时可能仅依靠基本数据，他们买入或者卖出是为了在市场上大干一番，要么收获丰厚的盈利，要么陷入无尽的失望。

有一件事是肯定的，不管使用哪种方法进行交易，每一天你都在变得更熟练，经验也更丰富。交易中总有很多方面需要考虑，很多公式要计算，很多新的因素出现……变化看起来似乎无穷无尽。但是，不考虑这些的情况下，归根结底只需要找到正确的目标和方向就可以了吗？也不一定。总有些事被忽略掉了。

秘密武器

大多数交易者都了解的一点，交易的盈利也可能是无足轻重的，这些盈利就好比你抛硬币，出现正反的机会都是50%一样。这也正是为什么投资者对市场“大玩家”很感兴趣。这些“大玩家”大多是亿万富翁，个人投资者像“金融大鳄”索罗斯（George Soros）和约翰·保尔森（John Paulson），机构投资者好比Renaissance Technologies，他们似乎能在市场上翻云覆雨，在每一次与市场的对抗中都能有斩获。

他们到底有什么秘诀呢？或者说他们掌握了什么特殊的技巧呢？

答案可能吓你一跳，那就是他们有能力、或者意愿去控制风险。底线也在这里：成功的交易者都会在潜在收益的基础上，保证将每一场交易的风险控制在可接受的范围之内。当然，这里所说的“范围”因人而异。

想象一个没有交易计划的交易者，他一场接一场在交易中失败。最终，他感到非常困惑不解，决定最后一搏，这一次来场大的押注。他把所有的东西都投进去了。然而，在绝大多数时间里，最后的这一搏仍然是一次失败，这个交易者感到非常沮丧、愤怒，认为自己极度愚蠢。坦白来说，有这种想法也是好事。

我们也可以假设一下，在一连串的失败后，你在最后一次反而真的成功了，而且是非常盈利，不仅弥补了你之前所有的亏损，甚至还剩余很多！“大玩家”们确实是这样的。

问题是，如果交易成功仅仅是选对方向那么简单，那么为什么盈利的人却只占少数呢？没错，要想交易成功，根本不止是找到正确方向而已。重要的是，为了获得盈利，你愿意承受多少相应的风险呢？

从理论到实践

谈这些理论总是很简单。考虑一场交易时，你首先是决定自己在交易中能承受多少亏损，然后在这个金额的基础上翻倍投入（通常五倍还多）。如果你减去可能的最大亏损，你仍然留有足够的交易保证金，那么这个投入还算合理。之后，你应当保证每一次的交易金额都在这个水平，不要再增加了。

我们来举些例子让这更加清楚。打个比方，你决定在一场交易中投入的最大金额为250美元，然后每次交易你都只投入这个金额。计划每一场交易，当你需要止损时，也不要超过250美元。这就是在固定你的风险。按照这样做了，接下来你就该考虑怎样最好的利用风险/回报比，即你盈利和相应承担的风险的比例。风险/回报比越高，交易就盈利越多，也更安全。

如果你投入250美元，然后盈利2500美元，那么你的风险比为10:1。简单的说，你冒1美元的风险盈利了10美元。如果你保持10:1的风险比率进行5场交易，但其中只有1场是盈利的。

简单计算就能知道，你盈利6美元，而亏损的是4美元（失败的4场交易每一次亏损1美元），但是在盈利的那一场交易你就获得了10美元。

老实说，保持10:1的比率是相当难的，也很少见，因为交易的有利机会远没有那么高那么 多。大多数“专家”使用的是3:1或2:1的风险/回报比，就是说他们投入1美元并承担相应风险，希望盈利3或2美元。

在3:1的风报比下，如果还是投入250美元的例子，相应的潜在盈利为750美元。如果你进行了10场交易，其中5场有盈利（意味着其它5场是失败的），你的交易账户余额在一天结束的时候将有2500美元，因为你共盈利3750美元（5场交易中的每场盈利750美元），但亏损了1250美元（失败的5场，每场亏损250美元），因此你净赚2500美元。

2500美元！随便想一想，这都是非常不错的收益了。当然，要有这样的盈利，你仍然需要一个很好的交易策略，不过你会开始明白每一个交易者成功的基础是什么了。不管你是新手交易者还是专业交易者，要想成功，首先和最重要的，就在于良好的风险管理。