在股市里，庄家往往凭借手中所掌握的资金优势、信息优势等有利条件影响股价，以获取利润。庄家大多数时间是在与散户博弈，庄家要赢利就要从散户的口袋里“抢”钱。在这场博弈中，庄家为了成功地“抢”到钱，或者说为了“抢”到更多的钱，常常穷尽其所能。散户要想在股市中获利，必须了解掌握庄家这条股海里“大船”的特性，才能够借庄家之船，以最小的代价获取最大的收益。

正如彼得·林奇所说：“不进行研究的投资，就像打扑克不看牌一样，必然失败。”对于散户而言，如果能够猜透庄家的坐庄思路，了解庄家的坐庄手法，看透庄家操作中的技术特点，就可以有针对性地制定跟庄策略。散户跟庄获利，不是一两天能练就的，必须认真学习相关知识，掌握庄家坐庄的规律，不断提高对股市以及坐庄的认识，才能完善自己的操作理念，提高自己的操作技巧，从而成为股市中赢利的少数人。

股票期货盘洗盘的方式？如何避免洗盘出局
一、股票期货盘中常见的洗盘方式

深度打压主力会在短时间内大幅压低股价或期货价格。例如，在股票市场中，主力可能会利用大卖单直接将股价打压几个百分点甚至更多。这种方式能快速制造恐慌情绪，让那些心理承受能力较弱的投资者匆忙抛售手中的筹码。在期货市场，主力通过大量抛售期货合约，使价格迅速跳水，让多头投资者陷入恐慌。对于一些没有业绩支撑或者市场关注度较低的股票，这种打压方式更为有效。因为投资者对这些股票的信心本身就不足，一旦价格出现大幅下跌，就容易引发跟风抛售。

盘中急跌后拉起主力先在盘中快速压低价格，随后又在较低价位逐步吸筹，再将价格拉起。这就像一个 “陷阱”，很多投资者在价格急跌时会恐慌抛售，而当价格回升时，他们又会后悔不已。例如，在期货交易中，主力可能在某一交易日内，先将价格打压至关键支撑位以下，引发多头止损，然后再买入合约，推动价格反弹。

如图1-1，黄山旅游（600054）走势。该股利用大盘走弱一路吸筹，至建仓初步完成。随后拉出一根大阳线，盘中一度触及涨停，开始了几天的试盘。随后几天因为有短线抛压，开始了洗盘，收出十字星，又将股价打出一根大阴线，几乎跌停，制造盘面的恐慌。接着继续顺势打压，但我们可以看出，这天收出一个带长下影的阳线，显示庄家在大盘在下影位置依然在收集筹码。完成两波洗盘之后，该股拉升一路轻松，最后该股在大盘大幅暴跌的情况下，依然逆势走强，成为了一匹黑马。

（二）震荡式洗盘

宽幅震荡主力通过让价格在一个较大的区间内反复波动来洗盘。在股票市场，这种情况表现为股价在短期内大幅上涨和下跌交替出现。比如，股价可能在一天内从上涨 5% 到下跌 3%，然后又反弹上涨。这样的波动会让投资者难以把握市场方向，产生困惑和不安，从而卖出股票。在期货市场，宽幅震荡会使投资者的保证金账户频繁出现较大的盈亏变化，增加心理压力，迫使他们离场。这种洗盘方式通常会持续一段时间，可能是几天甚至几周。主力会根据市场情况和自己的筹码收集情况来调整震荡的幅度和时间。
窄幅震荡价格在一个相对较小的区间内波动，让投资者感觉市场没有活力，失去耐心。例如，股票价格在一段时间内一直在几分钱的区间内来回波动，成交量逐渐萎缩。对于短线投资者来说，这种情况会使他们觉得没有交易机会，从而选择离场去寻找其他更活跃的投资标的。在期货市场，窄幅震荡也会让投资者难以获得足够的利润来覆盖交易成本，进而放弃持仓。

如图1-3所示的信雅达，就是利用了这种洗盘方式。如果这种方式出现在上涨的过程中，就很容易让投资者误认为是庄家在出货，然而如此剧烈的下跌幅度，如果是主力在出货，不可能产生如此小的成交量。那么只有另一种可能，就是主力在洗盘。

（三）横盘式洗盘

长时间横盘主力将股价或期货价格控制在一个很窄的区间内长时间横盘，时间可能长达数周甚至数月。在这个过程中，投资者会因为看不到价格的明显变化而逐渐失去信心。例如，股票价格一直在一个区间内波动，没有突破向上或者向下的趋势，投资者会怀疑自己的投资决策是否正确，尤其是那些期望短期内获得收益的投资者，很可能会在这种情况下卖出股票。在期货市场，长时间横盘会使投资者的持仓成本不断增加（因为有持仓成本如仓储费等因素），促使他们离场。

假突破后横盘主力先制造一个假的突破信号，让投资者以为价格会朝着突破的方向大幅运动。比如，在股票市场中，股价向上突破了一个重要的阻力位，投资者纷纷跟进买入，但随后价格又迅速回到原来的横盘区间。这种假突破会让跟进的投资者被套，当价格回到横盘区间后，他们可能会因为担心再次被套而选择卖出。在期货市场，假突破后的横盘也会让投资者对之前的交易信号产生怀疑，进而平仓出局。

如图1-2所示的中信证券，在股价上涨了一段时间后，庄家就利用横盘整理的方法进行洗盘操作。从K线图上我们可以看到，这段整理过程持续了几个月的时间。通过成交量我们可以看出，洗盘的初期，并没有出现大量抛盘的现象，持有者介于股票本身的基本面和业绩考虑，对该股很有信心，随着盘整时间的延长，陆续有投资者丧失信心选择抛出筹码，这正中了庄家的圈套，庄家趁机吸纳筹码，为后市的拉升股价做准备，当庄家洗清浮筹后，股价突破前期整理平台，开始放量上涨。之前的持有者如果被震仓出局，可以选择在股价向上突破整理平台时，再次买入持有，也会有不小的获利。

二、如何避免洗盘出局

（一）深入研究基本面

股票基本面分析对于股票投资者来说，要深入研究公司的财务状况，包括营收、利润、资产负债率等指标。如果公司的基本面良好，有稳定的盈利增长和健康的财务状况，那么即使股价出现短期的波动，也很可能是主力洗盘而不是公司基本面出现问题。例如，一家公司的营收逐年增长，利润率保持在较高水平，并且有新的业务增长点，那么在股价下跌时，投资者就可以更加坚定自己的持股信心。同时，还要关注行业的发展趋势。如果公司所处的行业前景广阔，如新能源、半导体等行业，即使股价受到主力洗盘而下跌，从长期来看，其价值也很可能会随着行业的发展而提升。

期货基本面分析在期货市场，投资者需要研究商品的供求关系、宏观经济因素等。以原油期货为例，如果全球经济增长预期良好，对原油的需求增加，而供给相对稳定，那么即使原油期货价格出现短期的波动，从长期看，价格上涨的可能性较大。投资者可以通过关注欧佩克等产油组织的产量政策、全球经济数据等因素来判断基本面情况，避免被短期的洗盘行为误导。

（二）运用技术分析工具

设置止损和止盈在股票和期货交易中，合理设置止损和止盈是避免被洗盘出局的重要手段。止损可以帮助投资者控制损失，当价格下跌到一定程度时，自动平仓，避免进一步的损失。例如，在股票交易中，投资者可以将止损位设置在重要的支撑位下方，如股价跌破 20 日均线一定幅度后自动止损。止盈则可以锁定利润，当价格上涨到一定程度后，自动平仓获利。对于期货交易，由于其杠杆性较高，设置止损和止盈更为重要，可以根据市场波动情况和自己的风险承受能力来设置合理的价位。

观察关键技术指标关注移动平均线、MACD（指数平滑异同移动平均线）等指标。例如，当股票价格在洗盘过程中，只要仍然位于长期移动平均线之上，并且 MACD 指标没有出现明显的死叉（卖出信号），那么很可能是主力在洗盘而不是真正的下跌趋势。在期货市场，投资者可以观察布林线（BOLL）指标，当价格触及布林线下轨时，如果其他指标没有显示超卖信号，可能是洗盘导致的价格下跌，而不是行情反转。

（三）稳定情绪，坚持交易策略

认识情绪的影响投资者要清楚地认识到情绪在交易中的负面影响。在面对主力洗盘时，恐惧和贪婪是最容易导致投资者做出错误决策的两种情绪。当股价或期货价格下跌时，恐惧会让投资者匆忙卖出；当价格上涨时，贪婪会让投资者过度追高或者不舍得止盈。因此，投资者需要学会控制自己的情绪，保持冷静。

坚持既定策略在交易之前，投资者应该制定好自己的交易策略，包括投资目标、风险承受能力、入场和出场条件等。在面对主力洗盘时，要坚持按照自己的策略进行操作。例如，如果投资者的策略是长期投资，并且通过基本面分析认为股票有长期投资价值，那么在面对短期的洗盘波动时，就应该坚定持股，不被短期的价格变化所左右。在期货交易中，如果策略是基于技术分析的波段交易，那么只要技术指标没有发出明确的反转信号，就应该继续持仓。

其实在每个庄家坐庄的过程中，虽然他们的运作手法有极大差别，但在资金运作的过程中，他们不可避免地会留下种种迹象，只要对股价波动进行细致的观察分析，庄家的一举一动就会暴露在我们眼前。所以投资者要做的就是对庄家有全面的认识，了解入庄、控盘、建仓、洗盘、试盘、拉升、出货的手段及盘面特征，以及散户寻庄、跟庄、规避陷阱和骗术的方法和技巧；之后可以了解庄家整个坐庄过程中每一步的操盘目标、操盘手法和盘面特点；最后可以从自身角度出发，制定合理的跟庄策略，直至取得最终的胜利。