一位股市天才的临终赠言为何在庄家建仓之后满仓看完如梦初醒

投资说到底，研究的无非是“对象”与“时机”两大方面。持对象不可知论的，通常是时机投资者，只不过其中可能分为主动型和被动型；持时机不可知论的，则主要是成长型企业投资者。但成熟的投资人，应该不走极端，时机和对象不是截然排斥，而只不过是有所侧重而已。

好的投资模式的5个标准：第一，能赚钱是硬道理；第二，在长期的各种环境的考验中总显示出可持续可复制性；第三，成功的关键因素掌握在自己这里，而不是某种不可控制的外部因素；第四，能保持健康、舒适和自由的生活方式，不为赚钱折损生活品质；第五，任何情况下都能避免被推倒重来的小概率事件。

环境的变化是绝对的，那么投资人到底是该“以变应变”还是“以不变应变”？那要看怎么定义“变”了。如果指的是投资最根本的依据，也就是“价值”，那么任何环境的改变都不会动摇这个根基，完全可“不变”；如果指的是价值已经发生偏差，或者环境提供了更有利的价值标的，那么“变”可能更理性。

我们总是容易过于关注结果或者目标，而容易忽略达到结果和目标所必须的努力过程和方法的正确性。这就很像一棵大树，总是幻想那诱人的果实出现，却不去思考和行动让自己真正茁壮起来。其实，最重要的不是预测什么时候开花结果，而是确保自己能一直在生长。

股票投机历史悠久，今天在股市发生的一切都在以前发生过，也将在未来不断地再发生。进场之前就知道判断正确的时候，总是会赚到钱。犯错的是没有足够的毅力按计划做，即只有在先满足入场条件时才入场。对每天都要买卖的人来说，他不可能有足够的理由和知识使他每天的买卖都是理性的。不顾市场情况，每天以感情冲动进进出出，是华尔街很多炒手亏钱的主要原因。他们试图像做其它工作一样，每天都能拿一笔钱回家。世界上没有比亏钱更好的老师。当你学习怎么做才不会亏钱时，你开始学习怎么赚钱了。

赌博和投机的区别在于前者对市场的波动压注，后者等待市场不可避免的升和跌。在股市赌博是不会成功的。

大钱不存在于股票的日常小波动，大钱只存在大势之内。因此你需要判定大势的走向。

赚到大钱的诀窍不在于我怎么思考，而在于我能安坐不动，坐着不动！明白吗？在股票这行，能够买对了且能安坐不动的人少之又少，我发现这是最难学的。忽略大势，执着于股票的小波动是致命的，没有人能够抓到所有的小波动。这行的秘密就在于牛市时，买进股票，安坐不动，直到你认为牛市接近结束时再脱手。

在这行学得很慢，因为只能从错误中学，犯了错，需要时间去明白犯了错，需要更多的时间去明白为什么会犯这个错。

只在升势的时候买股票，此时才觉得舒服。每多进一手都一定较上一手的价格更高。

记住，股票从来就没有太高了不能买或太低了不能卖这回事，但进场后，如果第一手没给你利润，别进第二手。

一个大走势的起点可能是大户操纵和金融家玩游戏，但大势的持续必有其内在的原因，这内在的力量是不可抗拒的，无论谁怎么反对它，反映这内在力量的大走势一定会从头走到尾。

从部分获利中，我学到的不亚于失败。学股初期，在牛势中，我总喜欢股票升到一定地步先获利，等待股票向下反调时再入场。但真正的牛市，反弹总也等不到。应该赚两万的，我结果只赚到两千。华尔街有个说法：你只要获利就不会变穷。说法不错，但应该赚两万的牛市你只获利两千，你也不会变富。我现在明白，傻瓜也分层次。

对错误的分析应该较对胜利的分析更使人得益。但人们总是趋向忘记所犯的错误，陶醉于胜利的喜悦。犯错不要紧，要紧的是不要将同样的错误犯两次。

市场走向和你之期待相反的时候，你希望每天都是最后一天，你的小亏最终成为大亏。市场走向和你之期待相同的时候，你恐惧市场明天会转向，你过早离场。希望使你多亏了钱，恐惧使你少赚了钱。然而这希望和恐惧都是人的正常天性。一位成功的炒手必须时时和人类这根深蒂固的天性搏斗。在希望的时候，他必须恐惧，在恐惧的时候，他必须希望。

消化一个人的错误需要很多时间。人们说任何东西都存在着两方面，但股市只有一面，就是正确的一面。所有的专业炒手都不在乎赚钱或亏钱，他们在乎在正确时间做正确的事。他们知道利润会随之而来。

一个人必须相信自己才能在这行生存。我从不接受别人的点子或内幕消息。我的经验告诉我，没有任何人的点子或内幕消息能给我较自己的判断更多的利润。

炒股时的心态至关重要

1、第一个准备是要有强烈的兴趣

有了兴趣，做事就会事半功倍。我们都有这样的经验：喜欢的事，就容易坚持下去; 不喜欢的事，是很难坚持下去的。孔子在两千多年前就曾说过：“知之者不如好之者，好之者不如乐之者。”爱因斯坦曾说过：“只有热爱才是最好的老师。对炒股 有强烈的兴趣，这是最基本的心态。

2、第二个准备是要有强烈的自信

要想炒好股，缺乏自信是不可设想的。要相信自己一定能学好炒股的技能，能在实践中获得一定的研究成果。快、准、狠，是投机高手的绝技。有很多人认为很难做到，既然自己都认为很难做到，那别人一定能肯定你根本做不到。因为你自己都根本没有信心，那别人当然对你没信心。只要自己非常有信心，并不断的努力学习，我相信你一定能心想事成。

3、克服恐惧和贪婪。一句话，只有掌握了足够的知识，包括证券专业知识及相关知识，才能克服恐惧和贪婪。只有你的水平达到最高境界，不但能克服恐惧和贪婪，也学会了更加的贪婪。

4、学会止损，是你炒股水平提高的标志。只有止损，才能把你炒股的损失降到最低，认赔出局，总结经验和教训，以后再卷土重来。学会止损，不但是你炒股水平提高的标志，也是你走向成熟股民的第一步。当你炒股不再亏钱的时候，你的水平已经大大提高了。

5、要学会独立思考和独立判断的能力，不要人云亦云。对任何事情，都要从正反两个方面入手，才能对事情做出理性的分析。

6、学习成功人士的经验和教训，能在短时间内使你自己炒股水平有质的飞跃。有一句名言：名师出高徒。

7、学会空仓和忍耐。只有学会空仓和忍耐，等待时机的出现，一旦时机成熟，且符合综合技术分析的买入条件，就重仓出击，相信一定会有丰厚的回报。

庄家吸收筹码的筹码分布

一、从中位分散到低位密集

当主力介入一只股票时，往往筹码已从高位分散下降到中位，但此时筹码分布仍是分散的，但由于主力在低位吸收筹码，使得筹码逐渐聚拢在低位，并呈密集形态。

因此，投资者可根据筹码从中位分散到低位密集的形态判断主力的动向。

图4-7是汇洁股份2015年8月25日筹码分布图，其形态特征可以从以下三点分析确认：

A.筹码分布从中位分散到低位密集形态出现前，股价往往经过了较大幅度的下跌，呈震荡走低趋势。

B.筹码从中位分散到低位密集过程中，成交量往往处于近期较低水平，并多为阳量。

C.筹码分布从中位分散到低位密集形态出现时，上方的蓝色筹码会逐渐消失，而底下的红色筹码会逐渐增多。

汇洁股份在经历前期大跌震荡后，筹码分布于2015年8月25日逐渐下移至中低位，但仍呈分散形态。但随着主力的介入，下方红色筹码出现，其后股价低位震荡，中位的蓝色筹码在逐渐下移，下方的红色筹码逐渐增多并密集，表明主力在大举吸筹。因此，投资者应在筹码实现低位密集后买入。如图4-8中所示：

1.筹码从中位分散到低位密集的过程，往往是主力在逢低吸收筹码，此时下方红色部分逐渐增多是最好的体现。

2.当筹码从上方分散下移至中位时，即使下方红色筹码在不断增多，但如果无法做到集中，股价也很难由下跌趋势转变为上涨趋势，即使行情出现上涨，往往也是震荡行情。

3.只有当筹码从中位分散演变为低位密集时，才是股价即将启动上涨行情的开始，也是最佳买点。

二、多峰密集变单峰

筹码在由上向下运行的过程中，往往从分散的多峰形态逐渐向下移动，再经过低位的震荡，最后会形成单峰形态，并逐渐呈现密集的状态。而筹码从高位分散到低位逐渐密集的过程，就是主力收集筹码的过程。因此，当多峰云集于下方并最终形成单峰时，即是投资者买入股票的时机。此时往往意味着主力已经实现控盘，即将启动。

图4-9是国恩股份2015年8月21日筹码分布图，其形态特征可以从以下三点分析确认：

A.在双峰变单峰形态出现前，股价往往处于明显的震荡下跌趋势。

B.当多峰变单峰形态出现时，K线上往往呈现出明显的底部迹象，位于股价低位区，成交量呈缩减后的阳量放大状态。

C.在多峰变单峰形态的过程中，筹码往往向低位移动，并逐渐变为红色，呈密集形态。

国恩股份经过前期的大跌后，在震荡过程中，筹码此时已聚集于下方，2015年8月21日从分散逐渐呈现密集，表明主力此时已经开始试盘吸纳筹码。期间，尽管股价震荡，但幅度不大，且有着明显的底部形态，成交量锐减后出现阳量的增加。直到11月2日，筹码呈单峰密集形态，并开始向上移动，成为好的买点。如图4-10中所示：

1.当筹码从高位下移呈多峰密集时，往往是主力大举吸纳筹码的开始，但这并不表明主力已实现控盘，只有多峰密集变为单峰密集时，才表明主力已实现控盘。

2.筹码从多峰密集变为单峰密集后，并不表明主力控盘后即会发动上涨，因为有的主力会继续震荡洗盘，所以，只有当单峰出现上行时才是最佳买点。

3.判断筹码低位单峰密集时，不一定要筹码下行到筹码分布图的最低位，只要筹码下行到低位无法再继续下移，并且出现密集时，就表示股价已无法再继续下跌，即为低位。而筹码低位密集后出现上行，则是股价上涨的开始。

庄家洗盘的运作方式

庄家的洗盘行为，一般出现在中、长线庄家之中，短线庄家由于筹码不集中、驻庄期短，一般没必要也没能力进行洗盘。庄家洗盘的方式不外乎有两种：第一种是不作为式的。让股价随波逐流，由散户自由完成换手，这时往往会出现成交量极度萎缩的情况。第二种是作为式的。庄家主动参与、制造股价的震荡，波幅加大，盘中利用对敲方法刻意让股价大幅震荡、吸引短线客做差价，这种洗盘法往往时间较短。具体地说有以下几种手法：

一、假阴式洗盘

股价在平稳的上升、横盘及下跌途中的末端，某日大幅高开（开盘价高出前一天收盘价很多，甚至以涨停板开盘），且开盘集合竞价成交量巨大（为了制造全天放量收阴的假象），然后瞬间股价回落到前一天的收盘价附近震荡，最后收盘时股价涨跌幅度不大，在日K线上出现一根高开的大阴线，即假阴线。

图77，南国置业：股价经过大幅下跌后庄家在底部接货，完成建任务后又成功地做了一个空头陷阱（破位后成交量萎缩，抛压不明显，价位不高）。然后股价步入初升行情，股价缓缓盘升而上，由于庄家不敢将股价大幅压低洗盘，故而采取边拉边洗的方式进行洗盘，将股价逐波推高。

庄家坐庄意图：通过高开低走的形式，收出大阴线，让散户产生阴阳错觉，从而使筹码得到充分的交换。

散户克庄方法有以下几种：

（1）大盘连续下跌的后期，股价已连续下跌，散户套牢较深不肯再卖，因此成交量极度萎缩，股价再难下跌。此时庄家为了再收集一部分更廉价的筹码，往往做出假阴线。由于假阴线具有一定的威慑力，因此出现假阴线后会再有恐慌盘杀出，其股价还将下跌10%左右（时间为1~2周）见底。此时应果断杀入，股票很快大涨的可能性极大。

（2）股价缩量横盘，某日作出大假阴线，之后股价连续收阴（多阴）横走或微跌，是庄家洗盘拉升的前兆，当股价上行吃掉假阴线时可及时介入。

（3）股价缓慢上升途中的某一天出现假阴线，往往为庄家中途洗盘。经几日缩量调整后，仍将拉升，且成为大牛股的可能性极大。所以当股价将要包吃假阴线时，应果断杀入。

（4）缓慢爬升的股票，借助于大盘大跌进行放量连拉大阴线（往往跌到20日线附近）。一旦该股企稳并收大阳线包容吃掉放量阴线后，证明前面巨阴是洗盘，是快速拉升的前兆，应坚决介入。股价经过缓慢的爬升拉一涨停板，第二日高位震荡放量突破前期密集区，收出阴十字并留下跳空缺口，且在2~3日内不补跳空缺口，每日收盘价站稳5日均线之上（尤其是阳线包吃阴十字），证明前面阴十字为震荡洗盘，预示着后市还将拉升。

二、开高杀低式洗盘

这种洗盘方式是以大幅震荡为主基调，股价大幅跳高开盘，甚至以涨停板开盘，然后通过对敲方式，大手笔卖单杀出，股价逐波下探，而且几乎是快杀到跌停才甘心，但是股价却不跌停，不然就是在跌停价位，不断产生大笔买盘，此时缺乏信心者仍低价抛售股票，庄家于是统统吃进，等到没有人愿意再低价卖出为止。然后，股价再向上一档一档地拉升，随着场外资金的不断介入，股价大幅走高，甚至急速拉到涨停并封住涨停板。在日K线图上，出现“T”形形态，成交量大幅放出。采用这种方式洗盘的庄家，其实力都非常强大，操盘手法极其凶猛。

图84，智飞生物：股价逐波下跌，庄家伺机建仓。在底部庄家做了一个空头陷阱后，股价从底部反转上行。在盘升过程中，庄家采用高开杀低法进行洗盘，股价高开后，先向下打压，然后重新向上盘升（持筹者见利而收，持币者乘机而入，从而进行成功换手，提高市场平均持仓成本），从盘面看庄家洗盘比较彻底，此后走出一波震荡上扬行情。

庄家坐庄意图：这是根据散户见好就收的心理而进行的洗盘方式。庄家通过一波涨升行情后，展开洗盘动作。如果抛压不大，没有砸盘出现，浮动筹码得到充分交换，就能提高市场平均持仓成本，日后拉升也就不会遇到大的阻力。如果抛压较大，有大量砸盘涌出，表明盘内筹码出现松动，就会造成洗盘失败的处境。这种洗盘方式要恰到好处，既让获利盘出局，又让跟风盘介入。

散户克庄方法：这种洗盘方式一般前期股价都有较大的升幅，保守的投资者还是出局观望为好。虽然不排除后市有更为猛烈的拉升行情出现，但这种走势难以把握。如果洗盘回调幅度较深的话，可以在低位大量成交时，少量介入。

三、对敲放量式洗盘

这种方式多用于有重要利好支持的个股类型。短期拉升到一定高度后，散户就会担心股价回调，庄家借机对敲，使股价于相对高位放出巨量，有时再玩点其他手法，如高开低走（阴线），使散户误以为庄家出货，或加强做差价的欲望，从而纷纷抛出股票。

图86，安利股份：庄家借股价下跌而进场吸筹，股价见底企稳而庄家吸筹结束，配合相当默契。当股价短期拉升到一定幅度后，庄家便趁机对敲放巨量洗盘，当日换手率达到8.3%。散户以为反弹结束，庄家短期离场出货，因此纷纷抛出股票，试图高抛低吸做差价，谁知股价并没有出现下跌走势，重新介入又不合适，不久股价再拾升势。

庄家坐庄意图：这是根据高位放量会跌的传统经验所采取的洗盘方式。庄家通过对敲放出巨大的成交量，造成庄家出货的错觉，尤其是放巨量收阴线时，效果更佳。

散户克庄方法：当股价远离短期移动平均线、乖离率（BIAS）偏大时，可择高先行退出；在股价接近短期移动平均线时，可择低介入。

庄家震仓时三种常见买入技巧

庄家在进行震仓的时候，虽然可以清理掉一些分析水平较差的投资者，但却也会给一些实战经验丰富的投资者留下买入的机会。想要不被庄家的震仓所折磨，并且将危机转为机遇，投资者就需要对庄家的震仓手法以及震仓目的有着深刻的了解，以此做出正确的反应。

在能明确庄家震仓行为时，投资者最好的操作方法就是尽管逢低介入，这样有助于提高收益。但是，如果对股价当前的波动性质难以定性，最好还是等股价止稳之后再择机操作。以下为大家讲解三种庄家震仓时常见的买入方法。

一、庄家震仓时第一种买入方式：指标再金叉介入

华升股份2009年1月走势图（图5-46）

股价下跌到底部以后，MACD指标在上涨的初期及时地形成金又提示投资者做多机会的到来。由于MACD指标参数取值适中，因此对于股价趋势性的波动可以发挥很好的提示作用。

一波短线上行后，股价形成震荡的走势，量能的放大显示庄家资金有建仓的迹象。在股价进入主升浪之前，庄家进行了一次震仓的操作，股价虽然形成下跌的走势，但回落的幅度却并不大，并且成交量明显萎缩，在庄家建仓之后这样的量价配合显示资金并未离场。

庄家震仓结束以后再度拉高股价，这使得MACD指标再度形成金叉，相比第一个金叉，第二个金叉的位置明显提高，指标的形态意味着股价大级别的上升趋势并未结束，投资者可以在指标再次金叉时入场进行操作。

二、庄家震仓时第二种买入方式：缩量与下跌低点一致时介入

海南椰岛2008年12月末走势图（图5-49）

庄家在进行震仓的时候，成交量都会出现萎缩，量能萎缩到一定程度后，股价又会重新上涨，这是因为通过股价的下跌，市场中该抛的投资者都已抛得差不多了，那些不会卖出股票的投资者任凭股价如何下跌也不会轻易卖出股票，因此，庄家也就没有必要继续让股价下跌。

那么，成交量萎缩到什么程度才意味着抛盘已经穷尽呢？在进行分析的时候，投资者一定要对股价下跌末期的成交量进行关注，因为股价连续下跌以后，不可能再有很多的抛盘在股价下跌的末期集中出现，从历史走势来看，下跌末期的成交量往往非常稀少，面对庄家震仓走势时，投资者可以将下跌末期的量能与震仓区间的缩量进行对比。

如果股价在回落过程中，成交量依然较大，这说明市场中还存在较大的抛盘，庄家不可能在此时拉升股价，而一旦震仓区间的量能与下跌末期的量能基本一致，这将意味着市场中的抛盘已经穷尽，抛盘消失的时候，股价也最容易重现升势，因此，在庄家震仓区间，一旦调整低点的量能与下跌末期的量能一致，投资者就可以进行区间性的建仓操作。

三、庄家震仓时第三种买入方式：阳线企稳后介入

中科英华2008年12月末走势图（图5-52）

股价见底以后出现了一波上涨行情，上涨过程中成交量连续三波放大，这种量能形态必然是庄家建仓的结果。

庄家在进行着积极建仓操作的时候，也进行了震仓的操作，当股价调整的时候投资者都会考虑一个问题：调整的低点在哪里？如何在调整过程中进行操作呢？调整的低点只有庄家知道在哪里，因为他对股价的波动有控制的能力，投资者很难从技术分析上找到答案。无论什么形态的调整，投资者都无法得知具体的调整时间以及具体的调整幅度，因此，为了稳健起见，投资者最好在股价有所稳定的时候再进行操作。

调整到低点以后，股价开始恢复上行，虽然初期上涨的幅度比较小，但是，连续的回升使得股价的波动明显稳定，在这种情况下，投资者才可以考虑入场进行建仓操作。股价波动的稳定意味着上涨的可能性将会加大，操作的风险也将会随之降低。

买卖法则

１、价格窄幅整理，而成交量呈逐波递减或者温和放大、均线形成黄金交叉或者一致向上，或者均线粘合、多头排列，且周Ｋ线也出现类似的图形，可买入。

２、均线空头排列且成交量分布不规则，量大而涨幅小，上影线长，高位震荡剧烈，价格屡创新低，可作为卖出依据。

３、打压、整理时逢底吸纳，往上突破时要注意回荡，必涨形态可适当跟风，头部形成当坚决派发。打压指：连续下跌趋势变缓，且成交量递减萎缩；或者放量下跌但下档接盘出奇的大。整理指：股价盘整，而成交量萎缩变小。底部指：盘轻、价窄、量缩，均线走平，大众获利筹码少。必涨指：放巨量上攻之后出现再度放量调整，但调整幅度明显变小同时均线系统强烈向上，属上升换档态。

４、涨前特征：①当日收市与昨日最高比小于２％大于－２％；②除实体上移或收十字Ｋ线当天不创三日内新低；③均线距小于２％或窄幅整理。

５、选股原则：①震荡小（３％）；②平底、圆底、均线上升（探底）十字星；③均线向好 (金叉或粘合）；④盘子轻；⑤实体从均线处冉升；⑥周Ｋ线呈突破或者调整到位之势。

６、下跌之前：①均线系统助跌，且有进一步加速下移之势；②成交量分布极不规则；③上影线明显偏长，阳线实体总体偏小；④高低点每天下移，并有加速之势。

７、上涨之前：①成交量极度萎缩；天量出现在现价下面；②股价坚挺，窄幅盘整；③中线指标由弱转强，短线指标强势调整；④均线走平，短期在上；有些股出现长尾Ｋ线.

８、股市分析次序：⑴看大盘：５分种、１分种成交明细量价是否配合？短线 指标３０分种、６０分种Ｋ线有否上升空间？震荡否？⑵寻个股：启动时形态好价量配合理想，有板块效应，离阻力区较远，均线稳步上升。⑶找题材：看个股异常波动同近期何种消息有关，可加大操作可信度。

９、３０次均线反翻原理（一般情况）：当股价有效跌破３０次均线，其下跌第一目标为从高位下来的区域a到现价b的差距，到位后若得不到成交量的支撑，其第二下跌目标为前次下跌的２倍..依次类推；反之，涨的时候突破３０次均线其上涨目标预测也类似。

１０、向好种种：窄幅有望变成宽幅，缩量有望变成放量，探低有望发生上行，均线升有望趋势变好，多头排列涨势强烈，上影线短抛盘轻，下影线长支撑大，量比变大、小有资金介入。

第六 盘面分析

1、对大盘，大盘股（白线）上得比小盘股（黄线）快，要出现回调，而黄线上涨比白线快，则会带动白线上。

2、大盘中，在昨日收盘指数水平线的上方有红色柱状体出现，而下方有绿色体出现，这代表涨势个跌势，红色占绝对优势，表明多方势强，反之空方强。

3、成交量大的股票开始走软，或者前期股市的热门板块走软，当小心行情已接近尾声。

4、股票基本走软，市场在热点消失还没有出现新市场热点的时候，不要轻易去买股票。

5、成交量屡创天量，而股价涨幅不大，应随时考虑派发，反之成交量极度萎缩不要轻易抛出股票。

6、大盘5分种成交明细若出现价量配合理想当看好后市，反之要小心。

7、成交量若上午太下，则下午反弹的机会多，如上午太大，则下午下跌概率大。

8、操作时间最好在下午，因为下午操作有上午的盘子作依托，运用60分种Ｋ线分析，可靠性好。

9、上涨的股票若压盘出奇的大，但最终被消灭，表明仍会上涨。

10、一般股票的升跌贴着均价运行，若发生背离将会出现反转。

11、盘面经常出现大手笔买卖，买进时一下吃高几个档位，表明大户在进货。

12、个股在盘整或下跌时，内盘大于外盘，且阴线实体小，成交量大，日后该股有行情的可能性大；大盘暴跌，而该股没跌多少或者根本没跌，下档接盘强，成交放得很大，后市有戏的可能大。

13、股价上冲的尖头绝对的多于下跌的尖头时当看好该股。

14、在下跌的势道里，应选逆势股；在上涨的势道里，应选大手笔买卖的股票。

15、开盘数分种就把股价往上直拉，而均线没有跟上，往往都是以当天失败的形式而告终。

16、当日下跌放巨量，但收的阴线实体不大，而且大部分时间在昨日收盘以上运行，第二天涨的机会多。

17、涨幅在5－7％以上，内盘大于外盘，高点不断创新，低点不断抬高，说明有机构大户在进货。

18、分价表若是均匀分布说明大户不在里面，否则有大户介入。